Поиск статьи: 
Сделать стартовой Добавить в избранное
 
РАЗДЕЛЫ
Главная
Статьи(352)
(лента)
 
Журналы(127)
(лента)
 
Выпуски(410)
(лента)
 
Издательства(38)
(лента)
 

Система
О системе
Написать письмо
Заявка на участие

 
СТАТЬЯ журнала Деловой квартал [все статьи]

«Олипс» становится публичной компанией

ЗАО «Олипс», которое специализируется на строительстве объектов коммерческой и жилой недвижимости и их управлении, провело вексельный заем объемом 150 млн руб. Топ-менеджеры «Олипса» называют это первым шагом к прозрачности и выходу на фондовый рынок. Инвестиционные аналитики прогнозируют, что по этому пути пойдут и другие девелоперские компании и застройщики.

«Олипс» стал пионером среди региональных строительных и девелоперских компаний, выпустив свои публичные бумаги. Первый транш вексельного займа, размещенного в апреле, составил 50 млн руб. Это трехмесячные векселя с доходностью 15,2% годовых. Покупателей оказалось двое: ОАО «Акцепт» (Новосибирск) и ОАО «СКБ-банк». Как сообщил «ДК» Алексей Ананьев, заместитель гендиректора по финансам ЗАО «Олипс», векселя раскупили «буквально за несколько минут».

Вексельный заем готовила и проводила компания «Брокеркредитсервис Консалтинг» (БКС, Новосибирск). Нина Сухорослова, руководитель отдела по работе с инвесторами и СМИ, сообщила, что «БКС Консалтинг» сотрудничает с компанией «Олипс» уже полгода: БКС выступает финансовым консультантом и организатором программы долгового финансирования фирмы. Нина Сухорослова: «В рамках подготовки программы прошел премаркетинг ценных бумаг ЗАО «Олипс», подготовлен инвестиционный меморандум. Изначально презентация и размещение вексельного займа планировались на конец 2005 г., но по прогнозам наших аналитиков и с учетом конъюнктуры рынка дату перенесли, что позволило снизить процентные ставки по первому траншу».

Выпуск векселей — начальный этап программы внешнего финансирования, цель которой — пополнить оборотные средства, диверсифицировать ресурсную базу и создать публичную кредитную историю. Алексей Антипин, руководитель клиентского отдела БКС, сообщил, что «БКС Консалтинг» готовит облигационный заем, его параметры пока уточняются. Предположительный объем займа — около 500 млн руб.

Ключевая компетенция ЗАО «Олипс» — управление проектами на рынке недвижимости, конечный результат — созданные объекты недвижимости. Сейчас компания ведет несколько крупных проектов: 2-ю очередь ТЦ «Дирижабль», ТЦ «Магнит», ТРЦ «Парковый». Начиная с 2008 г. «Олипс» планирует запускать по одному ТЦ в год. В ближайших планах — Челябинск, Тюмень, Каменск-Уральский, Нижний Тагил, Нижняя Тура. «Олипс» позиционирует себя как независимого девелопера, готового работать с любыми инвесторами. С 2007 г. отчетность в компании будет вестись в соответствии с международными стандартами.

По словам Георгия Корелина, заместителя гендиректора по развитию ЗАО «Олипс», компания стремится к секьюритизации рынка недвижимости — созданию механизма, при котором на каждый объект существует документ, способный обращаться на рынке: закладываться, продаваться и т. д. «Проблемы дольщиков, недобросовестных подрядчиков при этом исчезнут сами собой», — полагает Алексей Ананьев.

Аналитики инвестиционных компаний называют вексельный заем «Олипса» ожидаемым. Антон Джуган, ведущий специалист ИФК «Еврогрин»: «Выпуск векселей — необходимый шаг на пути к облигационному займу, поскольку дает возможность инвестору познакомиться с компанией. Минусы векселя — небольшое количество покупателей и достаточно высокая процентная ставка». Как предполагает Сергей Калиберда, начальник аналитического отдела ИФК «Уником Партнер», число компаний, стремящихся к открытости, будет увеличиваться: «Предприятия расширяют инструменты привлечения средств. Вместо того чтобы брать кредиты в банке, они проводят вексельные, облигационные программы». По пути организации займов на публичном рынке пойдут и другие строительные и девелоперские компании — считает г-н Калиберда.

Аналитики инвестиционных компаний называют вексельный заем «Олипса» ожидаемым. Антон Джуган, ведущий специалист ИФК «Еврогрин»: «Выпуск векселей — необходимый шаг на пути к облигационному займу, поскольку дает возможность инвестору познакомиться с компанией. Минусы векселя — небольшое количество покупателей и достаточно высокая процентная ставка». Как предполагает Сергей Калиберда, начальник аналитического отдела ИФК «Уником Партнер», число компаний, стремящихся к открытости, будет увеличиваться: «Предприятия расширяют инструменты привлечения средств. Вместо того чтобы брать кредиты в банке, они проводят вексельные, облигационные программы». По пути организации займов на публичном рынке пойдут и другие строительные и девелоперские компании — считает г-н Калиберда.


добавлено: 07 мая 2006 года
источник: журнал Деловой квартал , выпуск №17(541) 8 мая 2006
смотреть статьи: все | журнала Деловой квартал
 
Студия IT © 2006